3月21日,深交所发布公告,合肥恒鑫生活科技股份有限公司首发过会,将于深交所创业板上市。
上市委会议现场问询的主要问题
1. 禁限塑政策影响问题。根据发行人申报材料,发行人主要产品为可生物降解餐饮具和不可生物降解餐饮具,核心 技术主要为 PLA 改性等可生物降解相关技术;报告期内,不 可生物降解餐饮具产品收入占主营业务收入的比例分别为 45.61%、47.65%、40.81%、49.32%;2008年国家首次推出“限塑令”,2020 年国家发布《关于进一步加强塑料污染治理的意见》。
请发行人:(1)结合“双碳”目标导向、行业发展趋势, 分析说明后续境内更为严格禁限塑政策对发行人主要产品和 2 经营业绩的影响;(2)说明在禁限塑政策影响下,发行人核 心技术的优势以及是否存在被快速效仿、替代的可能性。同 时,请保荐人发表明确意见。
2. 财务规范性问题。根据发行人申报材料,2019 年至2021 年,发行人使用个人卡收取部分废料销售款、产品销售款分 别为 1,028.43 万元、519.16 万元、173.49 万元;使用个人 卡支付部分薪酬、费用分别为 35.83 万元、9.79 万元、0 万 元;因个人卡收支形成实际控制人对发行人的资金占用。
请发行人:(1)结合资金流水核查情况,说明发行人是 否存在未披露的使用个人银行卡收付款项情况,是否存在资 金体外循环情形;(2)说明相关内部控制制度是否健全有效。同时,请保荐人发表明确意见。
合肥恒鑫以原纸、 PLA 粒子、传统塑料粒子等原材料,研发、生产和销售纸制与塑料餐饮具。先后建设了多条先进的纸制与塑料餐饮具生产线,形成年60亿只的纸制与塑料餐饮具的生产能力。
主要产品包括可生物降解的 PLA 淋膜纸杯/碗、PLA 淋膜纸餐盒, PLA 杯/盖、PLA 餐盒、PLA 刀叉勺、PLA 吸管,纸杯套等;以及 PE 淋膜纸杯/ 碗,PP/PET 杯/盖、餐盒,PS 杯盖等。客户包括包括瑞幸咖啡、星巴克、 Manner 咖啡等知名咖啡品牌;喜茶、蜜雪冰城、Coco 都可茶饮等极具影响力的茶饮品牌;以麦当劳、汉堡王为代表的全球连锁快餐品牌。
2019-2022上半年,恒鑫生活的营业收入分别为5.44 亿、4.24 亿、7.19亿和4.85亿;净利润分别为7026.56万、2487.66万、8123.61万和6618.3万。
主要产品销售情况
生物降解餐饮具收入分别为2.89亿元、2.17亿元、4.12亿元和2.36亿元,占主营业务收入的比例分别为54.39%、52.35%、59.19%和50.68%。
报告期内,公司主要产品纸杯、杯盖、塑料杯的销售价格如下:
2022年1-6月该公司前五大客户为,瑞幸咖啡(中国)有限公司、深圳猩米科技有限公司、Staples,Inc.、安徽安粮国际发展有限公司、BiopakPtyLtd.(澳大利亚)。
募集资金用途
在建项目
在建工程项目为海南恒鑫年产1.2 万吨全生物降解一次性餐饮具项目和年产3 万吨PLA 可堆肥绿色环保生物制品项目。
在研项目
截至本招股说明书签署日,公司正在从事的主要研发项目情况如下: